Система Ньютона дает перевернутое изображение, потому наблюдение в окна соседей (соседок) не впечатляет. Но, как мне кажется, в космосе - по барабану, где низ - где верх, где право - где лево.
На счет общего светового фона в городе, я ничего сказать не могу, так как никогда не выезжал за город и не делал наблюдений там (не могу сравнить, как выглядит изображение со световой засветкой и без нее).
Не только Луну можно наблюдать в городских условиях: есть еще галактики, звездные скопления и т.д. Я не имею большого опыта в астрономических наблюдениях, но на сайтах в интернете написано достаточно много информации о наблюдениях в городских условиях. Там можно и фотографии увидеть, сделанные в городских условиях.